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10月24日，中共中央、國務(wù)院發(fā)布的“雙碳”工作意見提出要加快優(yōu)化建筑用能結(jié)構(gòu)，開展屋頂光伏行動；10月20日，國家能源局發(fā)通知要求各電網(wǎng)企業(yè)對具備并網(wǎng)條件的風(fēng)電、光伏發(fā)電項目要切實采取有效措施，保障及時并網(wǎng)。
其實，在這兩個文件發(fā)布前，國家發(fā)改委就已連發(fā)三文，提出要加強資源統(tǒng)籌調(diào)度，促進水電、核電、風(fēng)電、光伏等清潔能源發(fā)電多發(fā)滿發(fā)。
業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，在這一系列的政策東風(fēng)驅(qū)動下，光伏產(chǎn)業(yè)將迎來快速發(fā)展期，產(chǎn)業(yè)鏈上的乙烯—醋酸乙烯酯共聚物(EVA)光伏料、EVA膠膜需求將激增，相關(guān)上市公司也會持續(xù)受益。
今年以來，全球能源問題日益突出，國內(nèi)拉閘限電、能耗“雙控”執(zhí)行嚴(yán)格，用電緊缺局面依舊嚴(yán)峻。因此，風(fēng)電、光伏發(fā)電獲得更多政策傾斜，以緩解短期供電緊張壓力和長期落實“雙碳”目標(biāo)。
事實上，2021年國內(nèi)可謂是光伏需求大年。國家能源局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，1~9月我國光伏新增裝機25.56GW。有機構(gòu)預(yù)計，到2025年，國內(nèi)新增裝機量有望達到110GW，年復(fù)合增長率超過20%。
值得關(guān)注的是，今年新納入國家財政補貼規(guī)模戶用光伏項目總裝機容量大幅增加，1~9月總裝機容量為11.68GW，同比增長121%，已超過2020年全年10.12GW的規(guī)模，并呈現(xiàn)出每月環(huán)比持續(xù)增長的態(tài)勢。
而從全球來看，根據(jù)中國光伏行業(yè)協(xié)會預(yù)測，2021年全球光伏市場規(guī)模仍將加速擴大，新增裝機預(yù)計達150~170GW，2025年新增270~330GW。
中泰證券指出，光伏行業(yè)潛在的需求很高，當(dāng)前產(chǎn)業(yè)鏈無論是單位盈利還是總利潤都處于擴張階段。
特別是EVA產(chǎn)業(yè)鏈，光伏行業(yè)的快速發(fā)展將拉動EVA光伏料需求激增。2020年，我國EVA光伏料消費量約為63萬噸，預(yù)計到2025年新增需求176萬噸左右。
而從供應(yīng)面看，EVA光伏料生產(chǎn)壁壘高、擴產(chǎn)周期長、轉(zhuǎn)產(chǎn)限制多，國內(nèi)具備EVA光伏料量產(chǎn)能力的廠家僅有斯?fàn)柊?、?lián)泓新科和寧波臺塑3家，累計產(chǎn)能不足40萬噸/年。其中，斯?fàn)柊瞵F(xiàn)有30萬噸/年EVA產(chǎn)能，光伏料產(chǎn)能20萬噸/年，位居國內(nèi)首位。
但相對于63萬噸的需求量，國內(nèi)EVA光伏料供求缺口明顯。
在供應(yīng)緊缺的背景下，國內(nèi)EVA光伏料價格也是節(jié)節(jié)攀升。據(jù)市場監(jiān)測，近期國內(nèi)EVA光伏料價格漲至3.1萬~3.2萬元，較2019年最高價1.3萬元上漲138%~146%。
隨著EVA料需求暴增、價格大幅上漲，今年以來具備EVA料、EVA膠膜生產(chǎn)能力的上市公司業(yè)績也是十分亮眼，股價均創(chuàng)出歷史新高。
今年以來，并購國內(nèi)第一大EVA生產(chǎn)商斯?fàn)柊畹臇|方盛虹市值曾逼近2000億元，屢創(chuàng)新高，而聯(lián)泓新科股價也大漲520%。
10月28日，東方盛虹發(fā)布的業(yè)績報告顯示，前三季度公司實現(xiàn)營業(yè)收入250.77億元，同比增長60.28%;凈利潤14.31億元，同比增長506.65%。
據(jù)了解，今年7月初，東方盛虹公告擬通過發(fā)行股份及支付現(xiàn)金方式，作價143.6億元收購實控人繆漢根旗下石化資產(chǎn)斯?fàn)柊?00%股權(quán)。日前，公司發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購買資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易已獲得中國證監(jiān)會受理。通過收購斯?fàn)柊?，東方盛虹將正式步入新能源新材料賽道。
在未來預(yù)期供需緊張背景下，EVA行業(yè)仍將保持較高景氣度。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，此次收購?fù)瓿珊?，東方盛虹將受益于EVA光伏料的美好前景，盈利能力有望大幅提高。因此，多家機構(gòu)也看好公司的發(fā)展前景。
據(jù)了解，東方盛虹最近90天內(nèi)共有16家機構(gòu)給出評級，買入評級14家，增持評級2家。
